中證中小投資者服務(wù)中心第6期課題研究申報公告

    中證中小投資者服務(wù)中心（以下簡(jiǎn)稱(chēng)投服中心）作為證監會(huì )直屬的法定投資者保護機構，堅持以習近平新時(shí)代中國特色社會(huì )主義思想為指導，按照資本市場(chǎng)“人民性”要求，秉持“為民奉獻專(zhuān)業(yè)引領(lǐng)”理念，不斷拓展投資者保護工作的深度與廣度。為加強投資者保護領(lǐng)域研究，凝聚社會(huì )各方智慧，共同推進(jìn)有機立體的投資者保護體系的健全完善，投服中心即日起啟動(dòng)第6期課題研究申報工作，現將具體事項通知如下：

    一、課題選題和研究?jì)热?/p>

    （一）常規課題

    1.投保機構公開(kāi)發(fā)布對股東大會(huì )議案投票建議的可行性研究

    課題研究建議圍繞投保機構公開(kāi)發(fā)布對上市公司股東大會(huì )議案投票建議事項，在現行法規及監管體系下的可行性，投服中心可能面臨的法律責任、風(fēng)險及應對措施，可發(fā)布投票意向的議案及所涉事項類(lèi)型及不同事項對投票結果影響分析，就重大敏感事項發(fā)布投票建議如何與監管形成聯(lián)動(dòng)，推動(dòng)構建五位一體的投保大格局開(kāi)展研究。

    2.債券侵權民事賠償研究

    課題研究以新《證券法》為基礎，結合新《虛假陳述司法解釋》相關(guān)規定，著(zhù)重研究債券虛假陳述與股票虛假陳述在責任主體、行為認定、過(guò)錯認定、因果關(guān)系的異同之處。

    3.虛假陳述民事賠償訴訟中各違法主體的責任劃分

    課題研究以新《證券法》為基礎，結合新《虛假陳述司法解釋》第四章“過(guò)錯認定”、第五章“責任主體”的相關(guān)規定及此前的司法判例、司法趨勢，著(zhù)重研究在新《虛假陳述司法解釋》背景下，各違法主體的責任劃分問(wèn)題。包括但不限于董監高、獨立董事、控股股東、實(shí)際控制人、發(fā)行人、供應商、客戶(hù)、保薦承銷(xiāo)機構的責任劃分問(wèn)題。

    4.市場(chǎng)結構變化下的投資者教育探析

    中央經(jīng)濟工作會(huì )議明確提出全面實(shí)行注冊制，中國證監會(huì )積極引導培育與全市場(chǎng)注冊制相適應的投資者隊伍。當前資本市場(chǎng)結構發(fā)生了一些積極變化，結合市場(chǎng)結構變化開(kāi)展投資者教育工作，對提升投資者教育工作的質(zhì)效具有較強的實(shí)踐意義和指導意義。課題研究建議在梳理域外經(jīng)驗基礎上，通過(guò)分析不同維度下我國資本市場(chǎng)結構的演變路徑，總結歸納當前我國資本市場(chǎng)結構的變化和特點(diǎn)，并預測未來(lái)變化趨勢，結合變化及其對投資者教育提出的新要求，基于投教現狀提出對投資者教育工作的針對性建議。

    5.投資者保護視角下的上市公司監管法規體系化研究——價(jià)值、實(shí)現與完善

    課題研究建議以現有資本市場(chǎng)法律、行政法規、部門(mén)規章、規范性文件、交易所自律規則在內的一整套上市公司監管法規體系為基礎，以投資者保護為視角，進(jìn)一步強化上市公司監管法規的科學(xué)性、體系性、規范性。課題應堅持理論聯(lián)系實(shí)際，在證監會(huì )整合上市公司監管法規體系的基礎上，研究注冊制背景下，如何進(jìn)一步完善上市公司監管法規涉及的相關(guān)規則內容。為滿(mǎn)足注冊制實(shí)施后對投資者保護的新要求，對上市公司監管法規中涉及投資者保護相關(guān)法規的優(yōu)化提出意見(jiàn)建議，推進(jìn)上市公司監管法規體系和投資者保護體系協(xié)調統一。

    6.投資者賠償救濟機制實(shí)現路徑研究

    課題研究從落實(shí)“十四五”規劃關(guān)于“完善投資者保護制度”的相關(guān)部署出發(fā)，研究設立投資者賠償救濟機制，針對投資者訴訟維權成本高、時(shí)間周期長(cháng)、上市公司賠償能力不穩定，受損投資者和損失金額賠償比例較低等問(wèn)題，通過(guò)投資者賠償救濟機制的建立，進(jìn)一步豐富證券市場(chǎng)民事賠償制度，降低維權成本，提高投資者獲得賠償的效率，加強對投資者的保護。課題研究?jì)热莅ǖ幌抻谕顿Y者賠償救濟的運行機制和條件、賠償資金來(lái)源、管理主體、賠付對象、賠償條件、立法模式等。課題應堅持理論聯(lián)系實(shí)際，確保研究成果具有較強的實(shí)操性和可行性。

    7.完善證券期貨適當性管理制度研究

    課題建議以新《證券法》《證券投資基金法》等法律法規為基礎，結合國務(wù)院和國辦相關(guān)政策規定，立足《證券期貨投資者適當性管理辦法》等證券期貨領(lǐng)域規章、規范性文件以及自律規則，考慮其他金融監管部門(mén)相關(guān)文件及相關(guān)司法解釋?zhuān)梃b境外國家（地區）關(guān)于投資者適當性管理的相關(guān)規定，對以下適當性管理制度問(wèn)題提出完善方案。一是研究?jì)?yōu)化各種投資者分類(lèi)，包括但不限于理順“專(zhuān)業(yè)投資者、普通投資者”與“合格投資者、公眾投資者”等分類(lèi)的構建邏輯和適用范圍，明確優(yōu)化方案和路徑。二是研究明確專(zhuān)業(yè)投資者的作用，進(jìn)一步細化其權利義務(wù)，完善權利義務(wù)相匹配框架體系，理順其與投資者準入要求的關(guān)系，研究如何發(fā)揮專(zhuān)業(yè)投資者和經(jīng)營(yíng)機構的積極性。三是探索構建以風(fēng)險匹配原則為基礎，更加簡(jiǎn)明清晰的投資者準入要求。四是收集整理風(fēng)險揭示書(shū)必備條款種類(lèi)，逐一梳理對比，提出完善意見(jiàn)。課題應當立足我國資本市場(chǎng)實(shí)際，理論與實(shí)際相結合，提出的建議應當注重實(shí)操性和可行性。

    8.證券期貨調解組織認定和管理的評價(jià)指標

    課題研究建議以最高人民法院、中國證監會(huì )《關(guān)于全面推進(jìn)證券期貨糾紛多元化解機制建設的意見(jiàn)》及最高人民法院辦公廳、中國證監會(huì )辦公廳《關(guān)于建立“總對總”證券期貨糾紛在線(xiàn)訴調對接機制的通知》為基礎，在全面分析證券期貨市場(chǎng)各調解組織現狀的基礎上，研究提出中國證監會(huì )對證券期貨調解組織的認定標準、認定程序以及評價(jià)考核制度等，建立“能進(jìn)能出”的調解組織管理制度，不斷提升調解組織制度化、規范化水平。

    9.中國投資者網(wǎng)站定位和職能發(fā)揮

    課題要求立足將中國投資者網(wǎng)打造為內容豐富、服務(wù)便捷、溝通順暢的投資者服務(wù)公益平臺，發(fā)揮陣地作用、橋梁作用、平臺作用，研究網(wǎng)站在未來(lái)發(fā)展中的定位、功能、宣傳推介等問(wèn)題。課題主要研究?jì)热菘砂ǖ幌抻谥袊顿Y者網(wǎng)的現狀、國內外同類(lèi)網(wǎng)站的做法和經(jīng)驗、投資者對網(wǎng)站的需求及意見(jiàn)建議、網(wǎng)站的定位、具備的具體功能及其發(fā)揮、如何有效推廣讓投資者知悉使用。課題應立足網(wǎng)站實(shí)際情況，確保研究成果具有較強的實(shí)操性和可行性。

    （二）專(zhuān)項課題：投教基地考核指標體系研究

    課題要求立足證券期貨投資者教育基地建設運營(yíng)實(shí)際，以考核指揮棒引導基地高質(zhì)量發(fā)展，發(fā)揮自身優(yōu)勢，為投資者提供更多更好更有針對性的教育服務(wù)，提高基地工作質(zhì)效。課題研究成果應包括一套科學(xué)合理、可操作性強的基地考核指標體系。課題研究?jì)热葜饕ǖ幌抻谝韵聨c(diǎn)：一是設立優(yōu)化與基地運營(yíng)質(zhì)量效果相關(guān)的指標，鼓勵基地辦高質(zhì)量活動(dòng)、開(kāi)發(fā)投教精品，在提升投資者風(fēng)險意識和培育理性投資、價(jià)值投資、長(cháng)期投資文化方面取得切實(shí)效果；二是區別各類(lèi)基地特點(diǎn)，引入更具適應性的分類(lèi)考核指標，引導各類(lèi)基地發(fā)揮自身優(yōu)勢，提高投教實(shí)際效果；三是考慮疫情防控常態(tài)化、基地普遍轉向線(xiàn)上投教的實(shí)際情況，調整實(shí)體和互聯(lián)網(wǎng)基地的考核口徑，更科學(xué)客觀(guān)地考核基地運營(yíng)效果；四是根據省級和國家級基地的定位，納入差異化、有銜接的考核指標，實(shí)現基地的梯隊建設；五是全面考察基地考核指標各項數據的可得性和相關(guān)填報計算方式，明確數據填報口徑，提高基地考核的科學(xué)化、精準化水平。課題應堅持人民立場(chǎng)，緊密聯(lián)系實(shí)際，有一定的前瞻性，確保研究成果具有實(shí)操性。

    二、課題基本要求

    1.常規課題研究周期為半年，專(zhuān)項課題研究周期為3個(gè)月。研究報告完整版字數一般在5萬(wàn)字左右。

    2.課題須以法學(xué)、經(jīng)濟學(xué)等為視角，結合資本市場(chǎng)投資者保護工作和投服中心的實(shí)際業(yè)務(wù)需求開(kāi)展研究。

    3.研究成果須保證內容的原創(chuàng )性，通過(guò)學(xué)術(shù)不端文獻檢測系統總文字復制比不超過(guò)20%，且分析和結論部分不允許復制，不得侵犯任何第三方的知識產(chǎn)權或其他權利，須符合國家有關(guān)保密規定和有關(guān)行業(yè)政策。

    三、研究進(jìn)度安排

    1.專(zhuān)項課題申報截止時(shí)間為4月1日24時(shí)，常規課題申報截止時(shí)間為4月16日24時(shí)。

    2.4月，評選確定課題承接方。組織專(zhuān)項課題開(kāi)題評審。課題承接方根據開(kāi)題評審意見(jiàn)修改完善研究提綱。

    3.5月，組織常規課題開(kāi)題評審，課題承接方根據開(kāi)題評審意見(jiàn)修改完善研究提綱。

    4.6月，專(zhuān)項課題承接方提交中期研究進(jìn)展報告。7月，常規課題承接方提交中期研究進(jìn)展報告（1萬(wàn)字左右）。

    5.7月，專(zhuān)項課題承接方提交研究報告，組織專(zhuān)項課題結題評審。課題承接方根據結題評審意見(jiàn)修改完善研究報告，提交研究報告完整版。

    6.10月，常規課題承接方提交研究報告。11月，組織常規課題結題評審。課題承接方根據結題評審意見(jiàn)修改完善研究報告，提交研究報告完整版和精簡(jiǎn)版（1萬(wàn)字左右）。

    上述時(shí)間安排，根據實(shí)施情況，可適當酌情調整。

    四、課題經(jīng)費

    常規課題結題評審時(shí)，評審合格且評分排名前50%（四舍五入為前5名）的研究經(jīng)費10萬(wàn)元，評審合格但評分排名不屬于前50%的研究經(jīng)費8萬(wàn)元；專(zhuān)項課題研究經(jīng)費8萬(wàn)元。課題研究經(jīng)費分兩期支付，首期課題經(jīng)費4萬(wàn)元于簽訂課題研究合作協(xié)議后支付；第二期課題經(jīng)費于結題評審合格并修改定稿后支付，評審不合格的不予支付。

    五、申報條件與方式

    1.申報單位包括司法機關(guān)、證監會(huì )系統單位、高校、科研院所、中介機構等各類(lèi)組織，不接受個(gè)人名義的申報。

    2.課題組可以從上述選題中選擇多個(gè)進(jìn)行申報，但1個(gè)課題組只能承擔1個(gè)課題?？蓡为毶陥?，也可自主選擇合作方聯(lián)合申報。聯(lián)合申報的，須在課題申報書(shū)的封面上寫(xiě)明所有單位并加蓋各單位公章，課題負責人所在單位人員不少于課題組成員的一半。課題組不得自擬題目。

    3.申報單位應保證課題組成員符合以下條件：（1）具有從事相關(guān)研究或實(shí)務(wù)工作的經(jīng)歷；（2）具有較強的科研能力；（3）有充足的時(shí)間從事課題研究工作。

    4.請申報單位點(diǎn)擊附件下載填寫(xiě)《中證中小投資者服務(wù)中心課題申報書(shū)》，并將課題組成員前期相關(guān)的研究成果附后。

    5.請申報單位于截止時(shí)間之前將word版及封面加蓋公章的申報書(shū)pdf版掃描件一并發(fā)送至聯(lián)系郵箱。

    六、聯(lián)系方式

    地址：上海市浦東新區世紀大道1701號鉆石大廈B座11樓中證中小投資者服務(wù)中心研究部

    聯(lián)系人：王老師

    聯(lián)系郵箱：ktyj@isc.com.cn

    聯(lián)系電話(huà)：021-60290646

    附件：中證中小投資者服務(wù)中心課題申報書(shū)

    （申報書(shū)原文詳細內容可登陸“中國投資者網(wǎng)—關(guān)于我們—業(yè)務(wù)動(dòng)態(tài)”查看）

    中證中小投資者服務(wù)中心

    2022年3月3日