保險金信托降門(mén)檻 市場(chǎng)空間有望進(jìn)一步擴大

    本報訊 （記者冷翠華）近期，有信托公司宣布將保險金信托設立門(mén)檻降至100萬(wàn)元以下，引起業(yè)界高度關(guān)注。業(yè)內人士認為，這意味著(zhù)未來(lái)保險金信托還將覆蓋更多的中產(chǎn)階級家庭，市場(chǎng)空間也將進(jìn)一步擴大。

    近年來(lái)，隨著(zhù)財富擁有人群數量的持續增長(cháng)以及客群傳承需求的不斷擴大，財富安全管理與有序傳承成為眾多中高凈值家庭的“剛需”，在此背景下，保險金信托駛入“快車(chē)道”。相關(guān)統計數據顯示，目前已有40多家公司布局了保險金信托，行業(yè)占比超過(guò)三分之二。

    保險金信托，是指信托公司接受單一自然人委托，以人身保險合同的相關(guān)權利和對應利益（包括后續支付保費所需資金）作為信托財產(chǎn)設立的信托。當保險合同約定的給付條件發(fā)生時(shí)，保險公司按照保險約定將對應資金劃付至對應信托專(zhuān)戶(hù)，由信托公司按照信托文件管理。

    普益家族辦公室總經(jīng)理林木彬表示，相比法定繼承、遺囑、贈與等財富傳承工具，保險金信托融合了保險與信托的雙重優(yōu)勢，能夠實(shí)現“1+1＞2”的效果。其主要特點(diǎn)在于同時(shí)實(shí)現保單的財富杠桿效應和專(zhuān)業(yè)受托管理以及財富傳承目的。與單純的保險產(chǎn)品相比，附加信托后不僅可以突破保險受益人限制，還可以進(jìn)行更加靈活、長(cháng)期且具備世代傳承機制的受益金給付安排；與單純的信托產(chǎn)品相比，保險的介入能夠有效降低財富傳承信托設立門(mén)檻，增加財富傳承的確定性，讓財富傳承服務(wù)更具普世性。

    林木彬表示，借助保險的杠桿功能及分期繳納方式，能進(jìn)一步降低信托計劃設立門(mén)檻，通過(guò)較低成本搭建保險金信托框架，進(jìn)而放大財富傳承資產(chǎn)規模。那么，在實(shí)際業(yè)務(wù)操作中，哪些保險產(chǎn)品適合用于設立保險金信托呢？林木彬表示，目前可裝入信托的保險產(chǎn)品涵蓋定額終身壽險、增額終身壽險、年金險等，它們各自具有獨特性與優(yōu)勢。在選擇適合設立保險金信托的險種時(shí)，可以綜合考慮自身財務(wù)目標、風(fēng)險偏好以及對未來(lái)現金流的需求。

    例如，定額終身壽險可對沖身故風(fēng)險，專(zhuān)注于身后財富傳承；年金保險聚焦于生前財富傳承，為下一代生前提供確定現金流；養老年金保險和增額終身壽險則側重于自身及家人的養老規劃，能提供與生命等長(cháng)的現金流，有效對沖生存風(fēng)險。

    “每個(gè)家庭的財富基因都不相同，建議在設立前進(jìn)行綜合要素評估，讓專(zhuān)業(yè)工具真正服務(wù)于個(gè)性化需求。”林木彬提醒道。

（編輯 張鈺鵬）