商業(yè)銀行綠色金融債“井噴” 發(fā)行規模達去年5倍

    截至11月30日，數據顯示，11月以來(lái)各類(lèi)金融機構發(fā)行債券總額達8757.6億元，較上月增長(cháng)超1257.2億元。其中，商業(yè)銀行債、商業(yè)銀行次級債合計發(fā)行26只，發(fā)行規模達2767.4億元，環(huán)比增長(cháng)近20%。此外，記者注意到，今年以來(lái)商業(yè)銀行發(fā)行綠色金融債券呈“井噴”趨勢，發(fā)行規模為1972.57億元，已達去年全年的5倍。

    11月發(fā)行規模較上月增超千億元

    數據顯示，截至11月30日，11月以來(lái)，各類(lèi)金融機構發(fā)行債券數量達152只，發(fā)行總額達8757.6億元，較上月增長(cháng)超1257.2億元，環(huán)比漲幅16.8%。具體來(lái)看，政策銀行債規模仍占據大頭，11月以來(lái)已累計發(fā)行債券5380.2億元，較上月增長(cháng)21.3%，發(fā)行只數達90只。此外，商業(yè)銀行債、商業(yè)銀行次級債合計發(fā)行26只，發(fā)行規模達2767.4億元，環(huán)比增長(cháng)18.3%。

    分類(lèi)型來(lái)看，在商業(yè)銀行次級債中，二級資本債和永續債分別累計發(fā)行1507.7億元、40億元。國有銀行扛起次級債發(fā)行的大旗，在11月已發(fā)行的11只次級債中，包括工行、交行、建行在內的國有銀行發(fā)行債券規模達1500.4億元，占比高達97%。

    業(yè)內人士分析，商業(yè)銀行發(fā)債，一方面可以夯實(shí)資本實(shí)力，提高抗風(fēng)險能力，保持資本充足，滿(mǎn)足監管要求；另一方面，在當前銀行加大對實(shí)體經(jīng)濟信貸投放支持的政策導向下，有助于提高銀行資本充足率，加大對實(shí)體經(jīng)濟的支持力度。

    從期限結構來(lái)看，商業(yè)銀行債和商業(yè)銀行次級債發(fā)行期限普遍集中在3年、5+5年和5+N年。具體而言，11月以來(lái)發(fā)行的商業(yè)銀行債期限均為3年，而商業(yè)銀行次級債發(fā)行期限均在5年（含）以上。

    從募集資金用途來(lái)看，用于助力小微企業(yè)發(fā)展的小微企業(yè)貸款專(zhuān)項債，以及用于綠色領(lǐng)域發(fā)展的綠色金融債的發(fā)行數量較去年同期均有大幅上漲。

    數據統計，今年11月以來(lái)，商業(yè)銀行發(fā)行的小微債和綠色債共計9只，占商業(yè)銀行發(fā)債數量的35%，規模合計420億元，其中，綠色金融債有6只，規模共計300億元。

    綠色債、小微債持續擴容

    截至目前，商業(yè)銀行綠色債券發(fā)行規模已達去年全年的5倍。數據顯示，截至11月30日，今年以來(lái)，商業(yè)銀行共發(fā)行40只綠色金融債，發(fā)行總規模為1972.57億元。相比去年，無(wú)論是債券規模還是數量都有大幅提升。2021年全年，商業(yè)銀行共發(fā)行綠色金融債券18只，發(fā)行規模合計為384.55億元。

    平安銀行11月8日在全國銀行間債券市場(chǎng)成功發(fā)行3年期200億元綠色金融債券，這是該行發(fā)行的首只綠色金融債券，發(fā)行利率2.45%。平安銀行表示，此次債券募集資金將全部用于支持綠色金融項目投放，項目類(lèi)型涵蓋節能環(huán)保、清潔能源及基礎設施綠色升級等重點(diǎn)綠色產(chǎn)業(yè)項目。

    上海金融與發(fā)展實(shí)驗室主任曾剛認為，當前綠色金融債“井噴”的原因，一方面是近年來(lái)，我國對綠色低碳發(fā)展愈發(fā)重視，對金融機構提出越來(lái)越多的支持服務(wù)實(shí)體經(jīng)濟綠色低碳發(fā)展的要求，在這一方向指引下，銀行機構資金端需要支持資產(chǎn)端加大綠色信貸發(fā)放，支持綠色行業(yè)發(fā)展，銀行機構需要為此去尋找更多資金來(lái)源；另一方面來(lái)看，今年以來(lái)為促進(jìn)實(shí)體經(jīng)濟發(fā)展，降低實(shí)體經(jīng)濟綜合融資成本，流動(dòng)性整體比較充裕，整個(gè)金融市場(chǎng)利率下行，債券發(fā)行成本較低且發(fā)債期限相對較長(cháng)，通過(guò)發(fā)放綠色金融債籌集中長(cháng)期資金在成本上具有優(yōu)勢。

    小微債方面，截至11月30日，今年以來(lái)商業(yè)銀行發(fā)行小微企業(yè)貸款專(zhuān)項債共計2739.1億元，共計發(fā)行38只。今年最大一筆小微企業(yè)債券來(lái)自光大銀行，今年2月，該行成功發(fā)行400億元小微專(zhuān)項金融債，發(fā)行期限3年，發(fā)行利率2.73%，認購倍數2.66倍。光大銀行相關(guān)負責人介紹，此次小微債的成功發(fā)行，加強了該行中長(cháng)期流動(dòng)性資源儲備，進(jìn)一步打開(kāi)了支持實(shí)體經(jīng)濟、服務(wù)小微企業(yè)的業(yè)務(wù)空間。

    業(yè)內分析人士指出，小微企業(yè)專(zhuān)項金融債屬于定向融資工具，專(zhuān)款專(zhuān)用，全部用于支持小微企業(yè)融資。銀行發(fā)行小微企業(yè)專(zhuān)項金融債，能夠從資金源頭上鎖定小微企業(yè)貸款投放，繼續引導資金支持小微企業(yè)發(fā)展。