銀行券商接連入陣 保險資管產(chǎn)品代銷(xiāo)規模步步高

    自2020年3月保險資管產(chǎn)品被允許代銷(xiāo)，以及當年9月實(shí)施細則印發(fā)以來(lái)，組合類(lèi)保險資管產(chǎn)品的代銷(xiāo)業(yè)務(wù)經(jīng)過(guò)2年穩扎穩打，已取得了一定進(jìn)展。

    目前，代銷(xiāo)機構已涵蓋商業(yè)銀行、證券公司，保險資管產(chǎn)品通過(guò)代銷(xiāo)也得以面向更豐富的投資者類(lèi)型，除了金融機構，還包括工商企業(yè)。

    “與銀行、券商等機構推進(jìn)代銷(xiāo)業(yè)務(wù)，極大加快了保險資管機構的投資能力在更大市場(chǎng)范圍的輸出，進(jìn)一步打開(kāi)保險資管機構服務(wù)廣泛同業(yè)客群、工商企業(yè)客群的窗口，推動(dòng)保險資管機構更深融入國內大資管行業(yè)格局。”某保險資管公司的一位產(chǎn)品人士向證券時(shí)報記者表示。

    代銷(xiāo)規模穩步增長(cháng)

    6月10日，國壽資產(chǎn)發(fā)布消息稱(chēng)，該公司在民生銀行渠道代銷(xiāo)的ESG保險資管產(chǎn)品——“國壽資產(chǎn)-穩利ESG主題精選2209保險資產(chǎn)管理產(chǎn)品”正式上線(xiàn)中保登“銀保通”系統并完成交易。據悉，這是保險資管業(yè)首只通過(guò)第三方渠道代銷(xiāo)的ESG主題保險資管產(chǎn)品。

    國壽資產(chǎn)同時(shí)披露，該公司由渠道代銷(xiāo)的保險資管業(yè)務(wù)規模已突破50億元。而在今年4月初，該公司披露的渠道代銷(xiāo)業(yè)務(wù)規模剛剛突破30億元。這意味著(zhù)，其渠道代銷(xiāo)業(yè)務(wù)規模從30億到50億，僅用時(shí)約兩個(gè)月。據介紹，國壽資產(chǎn)自2021年開(kāi)始啟動(dòng)保險資管產(chǎn)品代銷(xiāo)業(yè)務(wù)布局。

    2020年3月，銀保監會(huì )頒布《保險資產(chǎn)管理產(chǎn)品管理暫行辦法》，同年9月印發(fā)《組合類(lèi)保險資產(chǎn)管理產(chǎn)品實(shí)施細則》，明確組合類(lèi)保險資管產(chǎn)品可以代理銷(xiāo)售。保險資產(chǎn)管理機構可以自行銷(xiāo)售保險資管產(chǎn)品，也可以委托符合條件的金融機構以及銀保監會(huì )認可的其他機構代理銷(xiāo)售保險資管產(chǎn)品。

    “保險資管產(chǎn)品具有私募屬性，而保險資管機構多為總部制，無(wú)分支機構，以前主要通過(guò)直銷(xiāo)服務(wù)部分機構客戶(hù)，多為金融業(yè)內客戶(hù)。”一位保險資管業(yè)人士向證券時(shí)報記者表示，在明確產(chǎn)品可以代銷(xiāo)后，保險資管機構與銀行、券商等機構推進(jìn)代銷(xiāo)業(yè)務(wù)，極大加快了保險資管機構的投資能力在更大市場(chǎng)范圍的輸出，進(jìn)一步打開(kāi)保險資管機構服務(wù)廣泛同業(yè)客群、工商企業(yè)客群的窗口，推動(dòng)保險資管機構更深融入國內大資管行業(yè)格局，直接或間接服務(wù)了廣大工商企業(yè)和人民群眾。

    此前明確保險資管產(chǎn)品可以代銷(xiāo)后，多家保險資管公司曾在接受采訪(fǎng)時(shí)表示，銀行以及優(yōu)質(zhì)代理人隊伍，都是代銷(xiāo)的考慮渠道。不過(guò)，代銷(xiāo)作為保險資管的新嘗試，尚未形成統一模式。

    值得提及的是，國壽資產(chǎn)產(chǎn)品代銷(xiāo)業(yè)務(wù)走在行業(yè)代銷(xiāo)前列，其代銷(xiāo)業(yè)務(wù)開(kāi)展的背后還有一個(gè)重要的行業(yè)平臺，即中保登“銀保通”系統。

    “銀保通”拓展多元渠道

    2020年4月，中保登牽頭啟動(dòng)“銀保通”平臺建設，以充分發(fā)揮金融基礎設施功能作用，有效滿(mǎn)足保險資管產(chǎn)品的代銷(xiāo)業(yè)務(wù)需求。“銀保通”平臺著(zhù)眼于結合監管要求和市場(chǎng)需求，在保險資管機構和代銷(xiāo)機構之間搭建標準化、高效率的保險資管產(chǎn)品代銷(xiāo)業(yè)務(wù)平臺。

    “如果沒(méi)有這樣的平臺，可能一家管理人（保險資管機構）要和不同的代銷(xiāo)機構（如銀行、券商）分別對接系統，系統要求和數據口徑也會(huì )不同，工作量比較大。有了這樣的平臺，大家都按照相同的口徑來(lái)連接系統。”另一位保險資管人士向證券時(shí)報記者表示，有了這一平臺，一方面可以提高效率；另一方面，由于組合類(lèi)保險資管產(chǎn)品本身需要在中保登進(jìn)行登記，通過(guò)“銀保通”平臺代銷(xiāo)，有助于保險資管產(chǎn)品的代銷(xiāo)業(yè)務(wù)規范化發(fā)展。

    2021年下半年起，“銀保通”系統進(jìn)入發(fā)展快車(chē)道，當年12月“銀保通”系統上線(xiàn)滿(mǎn)一周年，保險資管產(chǎn)品累計代銷(xiāo)規模同期突破100億元。彼時(shí)，一眾機構已在該系統上線(xiàn)，包括招商銀行、興業(yè)銀行、民生銀行、寧波銀行、國壽資產(chǎn)、太平資產(chǎn)、陽(yáng)光資產(chǎn)、民生通惠資產(chǎn)等。

    今年4月，中保登發(fā)布信息稱(chēng)，建設銀行上線(xiàn)中保登“銀保通”系統，成為首家開(kāi)展保險資產(chǎn)管理產(chǎn)品代銷(xiāo)業(yè)務(wù)的國有大型商業(yè)銀行。同時(shí)，工商銀行、中國銀行、中信銀行、平安銀行等商業(yè)銀行，國泰君安證券、招商證券等證券機構，人保資產(chǎn)、太保資產(chǎn)、泰康資產(chǎn)、大家資產(chǎn)等保險資管機構均在加快推進(jìn)業(yè)務(wù)對接。

    中保登表示，經(jīng)過(guò)一年多的穩定運營(yíng)，“銀保通”系統代銷(xiāo)模式獲得廣泛的市場(chǎng)認可，中保登會(huì )同有關(guān)各方穩健開(kāi)展市場(chǎng)培育和生態(tài)建設，推動(dòng)代銷(xiāo)渠道從股份制商業(yè)銀行拓展至國有大型商業(yè)銀行，從商業(yè)銀行拓展至證券公司；投資者類(lèi)型已覆蓋商業(yè)銀行、保險公司、信托公司、證券公司、財務(wù)公司、私募基金等金融機構，以及各類(lèi)主流金融產(chǎn)品和實(shí)體企業(yè)。