科創(chuàng )板再融資辦法公開(kāi)征求意見(jiàn)

    為貫徹落實(shí)設立科創(chuàng )板并試點(diǎn)注冊制的重大決策部署，證監會(huì )起草了《科創(chuàng )板上市公司證券發(fā)行注冊管理辦法》（征求意見(jiàn)稿）（以下簡(jiǎn)稱(chēng)《科創(chuàng )板再融資辦法》），明確了發(fā)行條件、發(fā)行程序、信息披露、發(fā)行承銷(xiāo)與保薦的特別規定等內容。

    在發(fā)行條件方面，規定科創(chuàng )板上市公司公開(kāi)發(fā)行和非公開(kāi)發(fā)行需要滿(mǎn)足的條件。一是組織機構健全，具備獨立性，會(huì )計基礎規范、內控健全、最近3年財務(wù)會(huì )計報告被出具標準無(wú)保留意見(jiàn)審計報告等條件。二是設置現任董監高具備任職資格并守法，上市公司及其控股股東、實(shí)際控制人最近3年不得存在職務(wù)和經(jīng)濟犯罪行為以及重大違法行為，最近1年應履行曾經(jīng)作出的公開(kāi)承諾等基本條件。三是上市公司及其現任董監高不得存在相關(guān)違法行為。上市公司最近3年不得存在嚴重損害投資者合法權益和社會(huì )公共利益的重大違法行為。四是募集資金使用應符合相關(guān)規定。

    在發(fā)行程序方面，設置便捷高效的注冊程序，提升融資效率。一是規定上市公司發(fā)行證券董事會(huì )、股東大會(huì )的決議事項。二是最大限度壓縮監管部門(mén)的審核和注冊期限。交易所審核期限為2個(gè)月，中國證監會(huì )注冊期限為15個(gè)工作日。三是授權交易所可以根據市場(chǎng)發(fā)展需要，制定上市公司最近12個(gè)月內申請融資額不超過(guò)人民幣3億元且不超過(guò)最近一年末凈資產(chǎn)20%的非公開(kāi)發(fā)行股票的業(yè)務(wù)規則，并報中國證監會(huì )批準。

    值得注意的是，《科創(chuàng )板再融資辦法》優(yōu)化調整了非公開(kāi)發(fā)行股票制度安排，支持上市公司引入戰略投資者。鑒于非公開(kāi)發(fā)行對象主要針對具有較高風(fēng)險識別和承受能力的合格投資者，非公開(kāi)發(fā)行股票從保護上市公司利益、投資者合法權益和社會(huì )公共利益角度，設置相對公開(kāi)發(fā)行較低的負面清單形式的基本發(fā)行條件。同時(shí)，支持上市公司引入戰略投資者，有效提升非公開(kāi)發(fā)行股票的便捷性。