科創(chuàng )板上市申報及推薦暫行規定迎修訂

    12月30日，經(jīng)中國證監會(huì )批準，上海證券交易所（以下簡(jiǎn)稱(chēng)上交所）修訂并發(fā)布了《上海證券交易所科創(chuàng )板企業(yè)發(fā)行上市申報及推薦暫行規定》（以下簡(jiǎn)稱(chēng)《暫行規定》）。

    具體來(lái)看，本次修訂主要包括3個(gè)方面內容：一是增加符合條件的已境外上市紅籌企業(yè)豁免適用科創(chuàng )屬性關(guān)于營(yíng)業(yè)收入指標的規定，二是修訂科創(chuàng )屬性發(fā)明專(zhuān)利指標和情形的表述，三是細化完善附件中對發(fā)行人專(zhuān)項說(shuō)明、保薦機構專(zhuān)項意見(jiàn)的具體要求。

    上交所表示，此次修訂是為了進(jìn)一步明確科創(chuàng )板定位把握標準，支持和鼓勵“硬科技”企業(yè)在科創(chuàng )板發(fā)行上市，引導和規范發(fā)行人申報和保薦機構推薦工作，促進(jìn)科創(chuàng )板市場(chǎng)持續健康發(fā)展。

    三大方面優(yōu)化

    據悉，本次修訂在原有基礎上，結合市場(chǎng)發(fā)展狀況和審核實(shí)踐作了進(jìn)一步優(yōu)化，主要包括3個(gè)方面內容：

    一是增加符合條件的已境外上市紅籌企業(yè)豁免適用科創(chuàng )屬性關(guān)于營(yíng)業(yè)收入指標的規定。根據《指引》修訂，明確按照《關(guān)于開(kāi)展創(chuàng )新企業(yè)境內發(fā)行股票或存托憑證試點(diǎn)的若干意見(jiàn)》等相關(guān)規則申報科創(chuàng )板的已境外上市紅籌企業(yè)，可參照采用第五套上市標準申報科創(chuàng )板的企業(yè)，豁免適用營(yíng)業(yè)收入相關(guān)指標，為有意愿登陸科創(chuàng )板的已境外上市紅籌試點(diǎn)企業(yè)確立科創(chuàng )屬性指標的適用規則。

    二是修訂科創(chuàng )屬性發(fā)明專(zhuān)利指標和情形的表述。根據《指引》修訂，將科創(chuàng )屬性發(fā)明專(zhuān)利指標“形成主營(yíng)業(yè)務(wù)收入的發(fā)明專(zhuān)利5項以上”的表述修改為“應用于公司主營(yíng)業(yè)務(wù)的發(fā)明專(zhuān)利5項以上”，將發(fā)明專(zhuān)利例外情形“形成核心技術(shù)和主營(yíng)業(yè)務(wù)收入相關(guān)的發(fā)明專(zhuān)利（含國防專(zhuān)利）合計50項以上”的表述修改為“形成核心技術(shù)和應用于主營(yíng)業(yè)務(wù)的發(fā)明專(zhuān)利（含國防專(zhuān)利）合計50項以上”，使相關(guān)發(fā)明專(zhuān)利要求能夠更準確地適用于無(wú)營(yíng)業(yè)收入的企業(yè)。

    三是細化完善附件中對發(fā)行人專(zhuān)項說(shuō)明、保薦機構專(zhuān)項意見(jiàn)的具體要求。結合科創(chuàng )屬性審核實(shí)踐經(jīng)驗，根據“實(shí)質(zhì)重于形式”判斷的需要，按照符合科創(chuàng )板支持方向、符合科技創(chuàng )新行業(yè)領(lǐng)域要求、符合科創(chuàng )屬性相關(guān)指標或情形等維度，對發(fā)行人是否符合科創(chuàng )板定位的自我評估和保薦機構的專(zhuān)項核查意見(jiàn)作出了細化和具體要求。

    進(jìn)一步加強對發(fā)行人是否符合

    科創(chuàng )板定位要求的核查把關(guān)

    設立科創(chuàng )板是落實(shí)國家創(chuàng )新驅動(dòng)和科技強國戰略、推進(jìn)經(jīng)濟高質(zhì)量發(fā)展、建設現代化經(jīng)濟體系的重大改革舉措。黨的二十大報告指出要堅持創(chuàng )新在我國現代化建設全局中的核心地位，強化國家科技戰略力量，優(yōu)化配置創(chuàng )新資源，對資本市場(chǎng)服務(wù)高水平科技自立自強提出了新的更高要求，這需要通過(guò)持續改革創(chuàng )新，發(fā)揮資本市場(chǎng)優(yōu)勢，更好地服務(wù)不同發(fā)展階段、不同類(lèi)型企業(yè)的創(chuàng )新需求，引導優(yōu)質(zhì)資源進(jìn)一步向科技創(chuàng )新領(lǐng)域聚集。

    上交所相關(guān)負責人表示，本次《暫行規定》修訂，是在總結前期改革經(jīng)驗的基礎上，對科創(chuàng )板申報及推薦工作要求的明確和強化，加強上市標準與板塊定位規則的配套銜接、保持立法邏輯一致，壓實(shí)發(fā)行人和中介機構責任，按照科創(chuàng )屬性“實(shí)質(zhì)重于形式”評價(jià)原則強化綜合研判和審核把關(guān)，有利于進(jìn)一步把握好科創(chuàng )板定位。

    與此同時(shí)，本次《暫行規定》修訂進(jìn)一步明確了發(fā)行人自我評估是否符合科創(chuàng )板定位和保薦機構核查把關(guān)的細化要求。保薦機構應當聚焦國家戰略發(fā)展方向，培育推薦優(yōu)質(zhì)企業(yè)到科創(chuàng )板上市，進(jìn)一步加強對發(fā)行人是否符合科創(chuàng )板定位要求的核查把關(guān)，按照符合科創(chuàng )板支持方向、符合科技創(chuàng )新行業(yè)領(lǐng)域要求、符合科創(chuàng )屬性相關(guān)指標或情形等維度作出專(zhuān)業(yè)判斷，并在申報文件中充分、客觀(guān)反映核查依據。上交所始終堅持科創(chuàng )板定位，堅持開(kāi)門(mén)辦審核，與市場(chǎng)各方形成合力，推動(dòng)引導資本市場(chǎng)資金投向國家重點(diǎn)支持發(fā)展的科技創(chuàng )新領(lǐng)域。

    進(jìn)一步加強科創(chuàng )板支持科技創(chuàng )新的

    體制機制建設

    從2019年到2022年，科創(chuàng )板已開(kāi)市超三年。目前，科創(chuàng )板已成為支持“硬科技”的特色板塊，多個(gè)硬科技企業(yè)在科創(chuàng )板成功上市，重點(diǎn)領(lǐng)域自主可控不斷取得突破，科創(chuàng )板企業(yè)在六大行業(yè)領(lǐng)域逐步實(shí)現全覆蓋，產(chǎn)業(yè)集聚和支持科技創(chuàng )新的示范效應日益凸顯。12月28日，科創(chuàng )板上市公司超500家，再次實(shí)現新的突破。

    下一步，上交所將在中國證監會(huì )的領(lǐng)導下，發(fā)展中國特色現代資本市場(chǎng)，認真落實(shí)國家創(chuàng )新驅動(dòng)發(fā)展戰略，進(jìn)一步加強科創(chuàng )板支持科技創(chuàng )新的體制機制建設，聚焦支持“硬科技”企業(yè)上市，助力科技、資本與實(shí)體經(jīng)濟高水平循環(huán)，支持高水平科技自立自強，從源頭上提升上市公司質(zhì)量，持續推動(dòng)科創(chuàng )板高質(zhì)量發(fā)展。