券商“試水”ChatGPT 隱私與安全風(fēng)險須警惕

    寫(xiě)行業(yè)研報、寫(xiě)量化交易代碼、為客戶(hù)做投資決策……以ChatGPT為代表的人工智能技術(shù)火爆“出圈”，驅動(dòng)金融行業(yè)數字化轉型。業(yè)內人士認為，頭部券商會(huì )陸續將人工智能技術(shù)應用于客戶(hù)服務(wù)、信用風(fēng)險控制、投資決策、量化交易等領(lǐng)域，以應對互聯(lián)網(wǎng)券商在數據、模型、算力方面的競爭。數據質(zhì)量、隱私和安全、計算能力及風(fēng)險管理，是目前人工智能在證券行業(yè)應用的主要難點(diǎn)。

    多家券商“試水”ChatGPT

    2月22日，廣發(fā)證券官宣通過(guò)百度智能云接入百度“文心一言”，探索大語(yǔ)言模型，融入金融應用場(chǎng)景，成為證券行業(yè)首批入局“中國版ChatGPT”的公司。業(yè)內人士表示，這意味著(zhù)對話(huà)式語(yǔ)言模型技術(shù)在國內財富管理場(chǎng)景落地。

    ChatGPT引發(fā)金融機構群起“試水”。據悉，海通證券對ChatGPT在證券業(yè)賬戶(hù)全景分析、智能投顧服務(wù)等場(chǎng)景應用進(jìn)行探索；中泰證券嘗試將相關(guān)技術(shù)用在輔助系統建設代碼編寫(xiě)方面；財通證券研究團隊運用ChatGPT撰寫(xiě)超過(guò)6000字的醫美行業(yè)研究報告。

    在中國移動(dòng)通信聯(lián)合會(huì )元宇宙產(chǎn)業(yè)委執行主任于佳寧看來(lái)，ChatGPT是一種基于深度學(xué)習的自然語(yǔ)言處理模型，可以處理大量的自然語(yǔ)言文本數據，并從中提取關(guān)鍵信息，這些信息可用于輔助投資決策、優(yōu)化信用風(fēng)險、算法交易與投資組合管理、對金融市場(chǎng)的分析與預測等。

    “比如，在投資決策領(lǐng)域，ChatGPT可用于文本數據分析和預測。通過(guò)對新聞報道、社交媒體和其他在線(xiàn)信息的分析，ChatGPT可以幫助金融機構預測市場(chǎng)趨勢和評估投資風(fēng)險。”于佳寧認為，ChatGPT可以幫助金融機構更好地理解客戶(hù)需求和市場(chǎng)趨勢。

    傳統券商或將經(jīng)歷轉型壓力

    金融科技的運用，對券商業(yè)務(wù)轉型而言是一場(chǎng)應變圖存的壓力測試。中證協(xié)數據顯示，證券行業(yè)IT投入連續上臺階。2019年、2020年、2021年，全行業(yè)信息技術(shù)投入分別達205億元、263億元、338億元，同比分別增長(cháng)10%、21.31%、28.7%。

    中信證券非銀金融行業(yè)邵子欽團隊認為，ChatGPT在語(yǔ)義識別和人機交互方面的技術(shù)突破，將改變券商行業(yè)線(xiàn)上化、數字化、智能化發(fā)展路徑。

    “ChatGPT這類(lèi)人工智能技術(shù)可能會(huì )突破財富管理的投顧發(fā)展瓶頸。第三方財富管理的最大痛點(diǎn)是投顧服務(wù)線(xiàn)上化，ChatGPT為用戶(hù)交互體驗大幅提升提供了可能性。”邵子欽團隊表示，ChatGPT類(lèi)技術(shù)將代替零售客戶(hù)服務(wù)中的人工基礎性工作，成為投資顧問(wèn)。服務(wù)客戶(hù)時(shí)，ChatGPT類(lèi)技術(shù)可以提供千人千面定制化服務(wù)，并調取海量數據庫，實(shí)現提供市場(chǎng)分析、輿情分析、文本書(shū)寫(xiě)等功能。

    邵子欽團隊認為，部分互聯(lián)網(wǎng)券商在A(yíng)I領(lǐng)域已有所嘗試，擁有龐大用戶(hù)基礎，形成了金融科技“護城河”。

    “傳統券商已有轉型的危機感，因為同花順、東方財富等早期依靠免費行情軟件，積累了大量用戶(hù)?；ヂ?lián)網(wǎng)券商的人工智能技術(shù)應用于海量用戶(hù)投資決策上，將對傳統券商經(jīng)紀業(yè)務(wù)造成沖擊。”華南某大型券商經(jīng)紀業(yè)務(wù)人士表示，人工智能將使券商經(jīng)紀業(yè)務(wù)線(xiàn)上線(xiàn)下融合轉型加速，一些券商營(yíng)業(yè)部可能遭到裁撤。同時(shí)，擁有海量客戶(hù)、具備人工智能技術(shù)的券商將迎來(lái)更多的發(fā)展機遇，行業(yè)或將面臨新一輪洗牌。

    相關(guān)風(fēng)險須引起警惕

    雖然以ChatGPT為代表的人工智能技術(shù)前景廣闊，但業(yè)內人士認為，在廣泛實(shí)施之前，仍有挑戰和風(fēng)險須引起重視。

    于佳寧表示，數據質(zhì)量、隱私和安全、計算能力和資源及風(fēng)險管理，是目前人工智能在證券行業(yè)應用的主要難點(diǎn)。

    “在數據質(zhì)量和隱私安全上，人工智能的性能很大程度上取決于可用的數據。然而，許多數據缺乏質(zhì)量和完整性，因此需要大量人力和時(shí)間成本進(jìn)行數據清洗和預處理。目前金融行業(yè)還需要更多的計算資源，才能滿(mǎn)足人工智能的需求。”他表示，算力將是制約人工智能模型發(fā)展的因素。

    此外，于佳寧提醒，隨著(zhù)人工智能在越來(lái)越多的領(lǐng)域得到應用，數據隱私和安全問(wèn)題變得越來(lái)越重要。“金融機構在將以ChatGPT為代表的人工智能應用到場(chǎng)景之前，必須確保它們符合最新的金融監管規定。證券公司必須具有完善的安全措施，以保護客戶(hù)數據免受未經(jīng)授權的訪(fǎng)問(wèn)和操縱。”